Hvad er breakeven-renten, og hvornår er fast rente en fordel?

Hvad er breakeven-renten?

Når du vælger mellem et fastforrentet lån (fx F30 til 4 %) og et variabelt lån (fx F1 til 2,5 %), er differencen i dag 1,5 procentpoint. Du betaler en "forsikringspræmie" for rentesikkerheden. Breakeven-renten er det niveau den variable rente i gennemsnit kan stige til, over lånets løbetid, for at den samlede renteomkostning bliver den samme for begge låntyper.

Eksempel: fast rente 4 %, variabel i dag 2,5 %. Breakeven er ikke præcist 4 % — fordi du sparer de første år, og besparelsen compunder. Den præcise beregning afhænger af løbetid, lånstørrelse og afdragsprofil, men som tommelfingerregel er breakeven typisk tæt på den faste rente.

Hvornår er fast rente en fordel?

Fast rente vinder når: den variable rente stiger over breakeven-niveauet og forbliver der. Det er primært en fordel i perioder med stigende eller høje renter, og for låntagere med lav risikovillighed der prioriterer forudsigelighed over forventet besparelse.

Fast rente er særligt attraktiv hvis: du har stram økonomi og ikke kan absorbere rentestigninger, du planlægger at beholde boligen i meget lang tid, eller du historisk set ser at kurven er flad (lav forskel på kort og lang rente — såkaldt flad rentekurve).

Hvornår vinder variabel rente historisk?

Historisk set — i Danmark over de seneste 25 år — har variabelt forrentede realkreditlån samlet set kostet mindre end fastforrentede. Det skyldes at den korte rente (som variable lån er bundet til) har ligget lavere end den lange rente det meste af perioden. Det er dog ikke en garanti for fremtiden.

Beregn dit breakeven-punkt

QuantBase's fast/variabel-beregner beregner præcist hvad den variable rente skal stige til — og hvornår — for at fast rente er billigst i dit konkrete scenarie. Det erstatter gætteri med et faktisk beslutningsgrundlag.